Индекс KASE по итогам 2022 года снижается на 12%

Тем временем нацвалюта теряет 7%, несмотря на рост нефти по итогам года на аналогичную цифру в 7%.

Валютный рынок

Нацвалюта завершила предпоследний торговый день 2022 года умеренным укреплением, несмотря на преобладание преимущественно негативных сигналов с внешних рынков. По итогам дня курс по паре USDKZT снизился до отметки 461,06 тенге за доллар (-0,45 тенге) при повышенном объёме торгов – 244 млн долларов (+82,8 млн). Очевидно, что наблюдаемые на текущей неделе продажи инвалюты ещё не полностью завершились. Между тем по итогам 2022 года нацвалюта теряет 6,8% – с отметки 431,8 тенге за доллар.

Диаграмма 1. Курс USDKZT:

Денежный рынок

Ситуация на денежном рынке по-прежнему формируется под влияниями повышенного спроса на краткосрочную ликвидность со стороны отдельных участников при относительно стабильном уровне профицита ликвидности в системе. В четверг средневзвешенная ставка репо овернайт выросла до 17,39% годовых (+60 б.п.), а ставки однодневного валютного свопа зафиксировались на уровне 18,65% годовых (+8 б.п.). В то же время совокупный объём изъятия ликвидности (нетто-позиция НБРК) сохраняется вблизи отметки в 3,5 трлн тенге.

Фондовый рынок

По итогам торгов четверга индекс KASE вырос до 3 240,5 пункта (+0,25%), отыграв всё снижение предыдущей сессии. Умеренные покупки наблюдались практически по всем инструментам индекса (рост в пределах 0,1 – 0,9%), за исключением долевых бумаг Народного Банка (-0,8%) и КазТрансОйла (-0,3%).

Между тем по итогам 2022 года индекс KASE теряет 12% на фоне глобального бегства от риска и сложной геополитической ситуации в регионе, роста процентных ставок и привлекательности депозитов, снижения дивидендных выплат и отдельных корпоративных событий.

Мировой рынок

После существенных распродаж основные фондовые индексы США в четверг резко выросли (в пределах 1,1-2,6%) на фоне низкой активности инвесторов в преддверии новогодних праздников. При этом указанный рост происходил без каких-либо на то фундаментальных причин, что даёт основания полагать о покупке инвесторами заметно подешевевших акций. В то же время число первичных заявок на пособие по безработице на прошлой неделе ожидаемо выросло на 9 тысяч – до 225 тысяч.

Между тем ключевые американские индексы завершают год со значительным падением: S&P 500 снижается на 19%, Nasdaq – на 33%, Dow Jones – на 9%.

Диаграмма 2. Изменение основных фондовых индексов США в 2022 году:

Нефть

По итогам торгов четверга цена нефти Brent снизилась на 0,63% и составила 83,5 доллара за баррель. Основным фактором давления на рынок в моменте выступают опасения, связанные с резким ростом заболеваемости Covid-19 в Китае. Отметим, что ряд стран объявили о введении дополнительных требований для пассажиров, прибывающих из КНР (н-р, США, Италия, Япония и Индия). Между тем по итогам 2022 года нефть Brent растёт на 7,4% – с отметки 77,8 доллара за баррель (рост в течение года составлял 61%).

Российский рубль

В четверг курс по паре USDRUB практически не изменился, закрепившись на отметке 74,65 рубля за доллар (-0,02%). Таким образом, по итогам 2022 года рубль укрепился к доллару на 3,3% – с отметки 74,41 рубля за доллар. Основным драйвером укрепления выступили меры Банка России по ограничению движения капитала, обязательная продажа экспортерами валютной выручки и профицит торгового баланса.

События в Казахстане:

• Президент подписал поправки в законодательство по вопросам транспорта и недропользования.
• Казахстан и Узбекистан подписали Дорожную карту на 37 инвестиционных и торговых проектов.
• Рост объёма промпроизводства в 2023 году прогнозируется на уровне 4 %.
• Нацбанк рассказал о главных вызовах для экономики Казахстана.
• Нацбанк ответил на критику депутата о «печальном» управлении пенсионными активами.
• Общее страхование: итоги года и прогнозы.
• Сенат одобрил законопроект о банкротстве физлиц.
• Спрос со стороны населения на иностранную валюту повысился в ноябре — Нацбанк РК.
• Казахстан продлил госрегулирование цен на автогаз до середины 2023 года.
• Утверждены предельные ставки по депозитам на февраль 2023 года.

Корпоративные события:

• Казтрансойл подала заявку Транснефти на транзит 1,2 млн тонн нефти в Германию.
• Итоги года от Отбасы банка: плюс 600 тыс. вкладчиков.
• Совет директоров БРК принял решение о размещении 1 250 простых акций банка.
• Moody’s подтвердило рейтинги KEGOC со стабильным прогнозом.
• Казына Капитал Менеджмент стал обладать BGlobal Ventures Ltd.
• Сейф-Ломбард стал обладать МФО Береке.
• ASTEL выплатил дивиденды по простым и привилегированным акциям за 9 мес. 2022 г.
• КазТрансОйл сообщает об утверждении тарифа на услугу по транспортировке российской нефти в Узбекистан.

Международные события:

• Байден подписал бюджет объёмом почти $1,7 трлн с пакетом помощи Киеву.
• Финляндия заменит российский газ на сжиженный.
• Польша заявила о готовности отказаться от приобретения российской нефти.
• Bloomberg оценил потери российских миллиардеров с февраля в $93 млрд.
• Exxon подает в суд на ЕС, попытается заблокировать новый налог на сверхприбыль нефтяных компаний.
• Путин подписал закон об усиливающих контроль за иностранными инвесторами поправках.
• ЦБРФ разрешил банкам из «недружественных» стран выводить рубли из России.
• В Госдуму внесли законопроект о создании в России цифрового рубля.